Uma peça do quebra-cabeça que falta na subida de 44% do preço das ações da Blue Apron Holdings, Inc.

Análise de estoque

Avental azul Holdings, Inc. (NYSE:APRN) os acionistas ficariam entusiasmados em ver que o preço das ações teve um ótimo mês, registrando um ganho de 44% e se recuperando da fraqueza anterior. Mas o último mês fez muito pouco para melhorar a queda de 88% no preço das ações durante o ano passado.

Apesar da forte recuperação no preço, você ainda pode ser perdoado por se sentir indiferente em relação ao índice P/S da Blue Apron Holdings de 0,1x, uma vez que o índice médio de preço/vendas (ou "P/S") para o consumidor O setor de varejo nos Estados Unidos também está próximo de 0,5x. Embora isto possa não levantar qualquer preocupação, se o rácio P/S não for justificado, os investidores poderão estar a perder uma oportunidade potencial ou a ignorar a desilusão iminente.

Confira nossa análise mais recente para Blue Apron Holdings

A Blue Apron Holdings não tem acompanhado bem recentemente, uma vez que a sua receita em declínio se compara mal a outras empresas, que registaram algum crescimento nas suas receitas, em média. Uma possibilidade é que o rácio P/S seja moderado porque os investidores pensam que este fraco desempenho das receitas irá reverter. Caso contrário, os acionistas existentes poderão ficar um pouco nervosos quanto à viabilidade do preço das ações.

O único momento em que você se sentiria confortável em ver um P/S como o da Blue Apron Holdings é quando o crescimento da empresa acompanha de perto o setor.

Olhando primeiro para trás, o crescimento da receita da empresa no ano passado não foi motivo de entusiasmo, pois registrou um declínio decepcionante de 5,0%. Pelo menos as receitas conseguiram não retroceder completamente em relação ao total de três anos atrás, graças ao período anterior de crescimento. Então nos parece que a empresa teve um resultado misto em termos de crescimento de receita ao longo desse período.

Olhando para o futuro agora, prevê-se que a receita aumente 6,6% ao ano durante os próximos três anos, de acordo com os três analistas que acompanham a empresa. Com a previsão de que a indústria entregue apenas 4,4% ao ano, a empresa está posicionada para um resultado de receita mais forte.

Com isso em consideração, achamos intrigante que o P/S da Blue Apron Holdings esteja muito próximo de seus pares do setor. Pode ser que a maioria dos investidores não esteja convencida de que a empresa possa atingir as expectativas de crescimento futuro.

A Blue Apron Holdings parece estar de volta a favor com um sólido salto de preços, trazendo seu P/S de volta ao nível de outras empresas do setor. Geralmente, nossa preferência é limitar o uso da relação preço/vendas para estabelecer o que o mercado pensa na saúde geral de uma empresa.

A análise das previsões dos analistas da Blue Apron Holdings revelou que a sua perspectiva de receitas superiores não está a impulsionar o seu P/S como esperávamos. Quando vemos uma forte perspetiva de receitas, com o crescimento a ultrapassar o da indústria, só podemos assumir que a potencial incerteza em torno destes números é o que pode estar a colocar uma ligeira pressão sobre o rácio P/S. Esta incerteza parece reflectir-se no preço das acções que, embora estável, poderá ser mais elevado dadas as previsões de receitas.

Antes de você definir sua opinião, descobrimos5 sinais de alerta para a Blue Apron Holdings(3 não podem ser ignorados!) dos quais você deve estar ciente.

Se estesos riscos estão fazendo você reconsiderar sua opinião sobre a Blue Apron Holdings, explore nossa lista interativa de ações de alta qualidade para ter uma ideia do que mais existe por aí.

Descubra se a Blue Apron Holdings está potencialmente sobrevalorizada ou subvalorizada, verificando nossa análise abrangente, que incluiestimativas de valor justo, riscos e advertências, dividendos, transações privilegiadas e saúde financeira.

Tem feedback sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo?Entrar em contatoconosco diretamente.Como alternativa, envie um e-mail para a equipe editorial (at) Simplywallst.com. Este artigo de Simply Wall St é de natureza geral.Fornecemos comentários baseados em dados históricos e previsões de analistas usando apenas uma metodologia imparcial e nossos artigos não se destinam a ser conselhos financeiros.